三月二十九日，蜂巢能源20GWh動(dòng)力鋰離子電池項(xiàng)目在四川省遂寧市經(jīng)開(kāi)區(qū)正式開(kāi)工奠基。根據(jù)官方消息，該項(xiàng)目投資額達(dá)71億元，占地面積約725畝，從今年一月底與遂寧市政府簽約到廠開(kāi)工建設(shè)僅用了60天。

事實(shí)上，像蜂巢能源這樣加緊擴(kuò)充產(chǎn)量的動(dòng)力鋰離子電池公司不在少數(shù)。目前，全國(guó)多地都在積極上馬新能源整車(chē)項(xiàng)目，而有些地區(qū)已存在產(chǎn)量過(guò)剩的趨向，引發(fā)行業(yè)諸多關(guān)注。與之形成鮮明比較的是，作為新能源汽車(chē)的核心部件，動(dòng)力鋰離子電池似乎還存在產(chǎn)量不足的情況。記者了解到，從今年年初至今，動(dòng)力鋰離子電池行業(yè)掀起了新一輪擴(kuò)產(chǎn)潮。轟轟烈烈的產(chǎn)量投建熱潮背后，則是新一輪的“強(qiáng)者游戲”，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)正在愈演愈烈。

再度掀起擴(kuò)產(chǎn)熱潮背后原因已然不同

除蜂巢能源外，寧德時(shí)代、比亞迪、中航鋰電、億緯鋰能、遠(yuǎn)景集團(tuán)、瑞浦能源等均在今年一季度宣布動(dòng)力鋰離子電池項(xiàng)目簽約落地、開(kāi)工、投產(chǎn)等相關(guān)信息。比如，寧德時(shí)代的福鼎時(shí)代鋰離子電池生產(chǎn)基地一期工程已開(kāi)工，廣東肇慶的動(dòng)力及儲(chǔ)能電池項(xiàng)目已開(kāi)工，江蘇溧陽(yáng)的江蘇時(shí)代動(dòng)力及儲(chǔ)能鋰離子電池研發(fā)與生產(chǎn)項(xiàng)目（四期）也已開(kāi)工、擬擴(kuò)建的還有動(dòng)力鋰離子電池宜賓制造基地五、六期項(xiàng)目等。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2021年一季度，國(guó)內(nèi)動(dòng)力鋰離子電池公司相繼公布了20多個(gè)新投建項(xiàng)目，涉及總資金高達(dá)1600多億元，建設(shè)產(chǎn)量超過(guò)了350GWh。

歷史總是驚人的相似。2016～2017年，國(guó)內(nèi)汽車(chē)行業(yè)就出現(xiàn)過(guò)一波動(dòng)力鋰離子電池公司擴(kuò)建產(chǎn)量的熱潮。對(duì)此，中關(guān)村新型電池技術(shù)創(chuàng)新聯(lián)盟秘書(shū)長(zhǎng)、電池百人會(huì)理事長(zhǎng)于清教向《我國(guó)汽車(chē)報(bào)》記者表示，這兩波擴(kuò)產(chǎn)熱潮完全不相同：“2016年那場(chǎng)動(dòng)力鋰離子電池投資熱是由政策主導(dǎo)，當(dāng)時(shí)整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈都沒(méi)有做好準(zhǔn)備，很多項(xiàng)目盲目上馬，導(dǎo)致亂象叢生。而在本輪產(chǎn)量擴(kuò)張中，更多是市場(chǎng)潛在需求的推動(dòng)，可以說(shuō)市場(chǎng)在等產(chǎn)品。”

2016年前后，我國(guó)新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)正處于起步初期，隨著《節(jié)能與新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2012～2020年）》出臺(tái)，各大動(dòng)力鋰離子電池供應(yīng)商紛紛擴(kuò)建新項(xiàng)目，以滿(mǎn)足市場(chǎng)需求、跟隨行業(yè)趨勢(shì)。同時(shí)，由于2015年新能源汽車(chē)補(bǔ)貼額度較高，原材料成本還未大幅上漲，動(dòng)力鋰離子電池的盈利能力很強(qiáng)。在政策推動(dòng)、高毛利和巨大市場(chǎng)空間的吸引下，多家行業(yè)新進(jìn)入者也開(kāi)始投建動(dòng)力鋰離子電池產(chǎn)量。2009年，我國(guó)動(dòng)力鋰離子電池產(chǎn)量為0.03GWh，到2017年已增至44.5GWh。

伊維經(jīng)濟(jì)研究院研究部總經(jīng)理吳輝在接受記者采訪時(shí)表示：“此前的擴(kuò)建熱潮在于新能源汽車(chē)補(bǔ)貼的誘惑力，無(wú)論車(chē)企還是動(dòng)力鋰離子電池供應(yīng)商都擴(kuò)充產(chǎn)量以緊抓這個(gè)機(jī)會(huì)。現(xiàn)在這一波產(chǎn)量擴(kuò)建熱潮，則是由于新能源汽車(chē)行業(yè)在逐步市場(chǎng)化。可以明顯看到，電動(dòng)汽車(chē)隨著真實(shí)需求的上升不斷放量，很多動(dòng)力鋰離子電池供不應(yīng)求甚至影響了車(chē)企的生產(chǎn)。”

真實(shí)需求支撐產(chǎn)量擴(kuò)建進(jìn)一步優(yōu)勝劣汰不可防止

根據(jù)我國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中汽協(xié)”）公布的數(shù)據(jù)，今年1～二月，我國(guó)動(dòng)力鋰離子電池累計(jì)裝機(jī)量為14.2GWh，同比上升了388.6％。當(dāng)下，動(dòng)力鋰離子電池裝機(jī)量大幅上升是不爭(zhēng)的事實(shí)。不過(guò)，動(dòng)力鋰離子電池行業(yè)真的產(chǎn)量不足嗎？

據(jù)悉，2017年，我國(guó)動(dòng)力鋰離子電池產(chǎn)量同比上升125％，當(dāng)時(shí)就有業(yè)內(nèi)人士直言，行業(yè)產(chǎn)量過(guò)剩在進(jìn)一步加劇。這一波產(chǎn)量建設(shè)熱潮，會(huì)不會(huì)也同樣存在這種隱患？吳輝認(rèn)為，現(xiàn)在正在擴(kuò)建產(chǎn)量的都是龍頭公司，擴(kuò)充的也都是優(yōu)質(zhì)產(chǎn)量。它們有在手的訂單支撐擴(kuò)產(chǎn)，來(lái)自真實(shí)的市場(chǎng)需求。

而在此前的產(chǎn)量投建熱潮中，由于非市場(chǎng)化用途的推動(dòng)，導(dǎo)致低端產(chǎn)量激增。吉林大學(xué)青島汽車(chē)研究院副院長(zhǎng)、《真鋰研究》聯(lián)席首席執(zhí)行官顧國(guó)洪在接受記者采訪時(shí)稱(chēng)，現(xiàn)在動(dòng)力鋰離子電池行業(yè)優(yōu)質(zhì)產(chǎn)量不足，頭部公司擴(kuò)建是正常的商業(yè)行為。

當(dāng)動(dòng)力鋰離子電池公司轟轟烈烈地?cái)U(kuò)充產(chǎn)量之時(shí)，優(yōu)勝劣汰的比拼也愈加激烈。正如顧國(guó)洪所說(shuō)，2016～2017年，我國(guó)新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)的“風(fēng)口”來(lái)了，“豬也想飛”；2021年則是“狼行千里吃肉”。

可以看到，當(dāng)下動(dòng)力鋰離子電池公司的生存邏輯已然改變。“從新一輪產(chǎn)量擴(kuò)建不難發(fā)現(xiàn)，動(dòng)力鋰離子電池行業(yè)正在向高質(zhì)量階段發(fā)展。”吳輝告訴記者，現(xiàn)在能否獲得車(chē)企訂單決定動(dòng)力鋰離子電池供應(yīng)商的命運(yùn)，這也意味著還會(huì)有一批不具備市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的公司逐步退出動(dòng)力鋰離子電池行業(yè)。“我國(guó)目前還有30多家動(dòng)力鋰離子電池公司從事汽車(chē)業(yè)務(wù)，未來(lái)可能只留下10家以?xún)?nèi)，剩下的20多家還是會(huì)逐步淘汰或轉(zhuǎn)型。”他稱(chēng)。

動(dòng)力鋰離子電池或迎TWh時(shí)代龍頭公司產(chǎn)量應(yīng)不會(huì)閑置

根據(jù)中汽協(xié)的預(yù)測(cè)，2021年國(guó)內(nèi)新能源汽車(chē)銷(xiāo)量將達(dá)180萬(wàn)輛，同比上升40％左右。《新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2021-2035年）》指出，到2025年，我國(guó)新能源汽車(chē)新車(chē)銷(xiāo)量占汽車(chē)新車(chē)總銷(xiāo)量的20％左右，預(yù)計(jì)為500萬(wàn)～600萬(wàn)輛。

在吳輝看來(lái)：“2025年，整個(gè)動(dòng)力鋰離子電池需求量將達(dá)到1000GWh，就是1TWh。電動(dòng)汽車(chē)的產(chǎn)業(yè)化，包括車(chē)企推出的一些產(chǎn)品已具備一定的競(jìng)爭(zhēng)力。未來(lái)，動(dòng)力鋰離子電池成本繼續(xù)下降，電動(dòng)汽車(chē)的滲透率會(huì)越來(lái)越高，動(dòng)力鋰離子電池裝機(jī)量肯定會(huì)保持快速上升。”

市場(chǎng)研究數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)動(dòng)力鋰離子電池需求到2025年或超過(guò)369GWh，海外動(dòng)力鋰離子電池需求約為524GWh，累計(jì)全球動(dòng)力需求接近900GWh，加上儲(chǔ)能、輕型車(chē)等其他場(chǎng)景需求，全球鋰離子電池需求將進(jìn)入TWh時(shí)代。因此可以預(yù)見(jiàn)的是，產(chǎn)量擴(kuò)建無(wú)疑將成為各大動(dòng)力鋰離子電池公司布局未來(lái)的重要戰(zhàn)略手段。

于清教也表示，未來(lái)5年全球鋰離子電池需求進(jìn)入TWh時(shí)代，這里面不僅包括動(dòng)力鋰離子電池，還有儲(chǔ)能電池、消費(fèi)類(lèi)電池、小動(dòng)力鋰離子電池。這幾個(gè)市場(chǎng)的增量非常值得期待，僅動(dòng)力鋰離子電池應(yīng)該還達(dá)不到TWh的級(jí)別。

不過(guò)，還是有行業(yè)人士提出質(zhì)疑，動(dòng)力鋰離子電池行業(yè)投資周期長(zhǎng)，屬于重度投資。再加上產(chǎn)業(yè)急劇膨脹，發(fā)展迅速，產(chǎn)量與需求不匹配，經(jīng)過(guò)兩到三輪膨脹和收縮過(guò)程后，會(huì)否出現(xiàn)產(chǎn)量閑置的狀態(tài)？

吳輝表示：“這一波擴(kuò)建產(chǎn)量的熱潮，應(yīng)該不會(huì)造成產(chǎn)量閑置的問(wèn)題。公司宣布的產(chǎn)量和實(shí)際真正投入的產(chǎn)量是分階段推進(jìn)的，它們會(huì)根據(jù)市場(chǎng)的節(jié)奏控制產(chǎn)量擴(kuò)張的速度，至少這些龍頭公司不會(huì)出現(xiàn)過(guò)多產(chǎn)量閑置的狀態(tài)。”

記者了解到，最近新投建動(dòng)力鋰離子電池項(xiàng)目的投產(chǎn)時(shí)間，大多是在2022年前后。這意味著，未來(lái)動(dòng)力鋰離子電池產(chǎn)量放量還將繼續(xù)。